　投資信託に代わる新たな金融商品として、投資一任契約に基づく「ラップ」商品が注目されている。投資一任契約とは、銘柄選定や売買をプロに任せる契約だ。個人ごとに運用を最適化できることが特徴。投資一任契約を使った金融商品の代表例がロボアドバイザーだが、そこに人によるアドバイスを加えたラップサービスに、地銀など対面顧客接点を持つ金融機関が関心を寄せている。

　「SBIラップx新生銀行」では、新生銀行が販売や投資アドバイスを担い、SBI証券が口座を用意し、FOLIOが運用を行う。FOLIOの運用指図は、SBI証券が導入した4RAPを通じて実行される。

「SBIラップ×新生銀行」のサービス提供イメージ

　投資一任契約は顧客ごとに異なる運用を行うため管理が複雑になるが、4RAPはその部分をプラットフォームとして提供する形だ。

　FOLIOおよび新生銀行は同じSBIホールディングス傘下にあり、今回の導入はグループ内での取り組みとなる。ただし4RAPは、他の証券会社や地銀などでも導入が可能であり、拡販を狙う。

新生銀行が取り扱う投資一任契約商品。SBIラップ、ON COMPASS、THEO+新生銀行はいわゆるロボアドバイザーに当たるが、SBIラップ×新生銀行は対面販売のみであり位置づけが異なる

SBI、テーマ投資＆ロボアドの「FOLIO」買収
SBIが、テーマ投資やロボアドバイザーを提供する金融ベンチャーのFOLIOを買収。FOLIOのシステム基盤を導入したファンドラップ「SBIラップ」（仮称）をSBI証券から提供するなど、顧客基盤を拡大する計画だ。
MUFGからスマホ完結型の資産形成アプリ　株式や投資信託、クラファン、ロボアドなどをカバー
三菱UFJ銀行がスマートフォン完結型の資産形成サービス「Money Canvas」を12月に提供開始。株式、投資信託、クラウドファンディング、保険、ポイント運用などの金融商品から、ユーザーが自由に組み合わせて運用できる。
ロボアド「THEO」が手数料を値下げ　最大0.65%
ロボアドバイザーの「THEO」が従来1％だった手数料の引き下げに踏み切る。毎月積み立てをしている、出金がないなどの条件を設け、1万円以上の預け入れで0.9%とする。ほとんどの利用者にとって、10％の値下げだ。さらに預け入れ資産額が大きい場合、最大で0.65%まで手数料を下げる。